لقد لاحظت شيئًا مثيرًا للاهتمام مؤخرًا حول مكان الاستثمار في أسهم البيانات مع استمرار موجة بنية تحتية الذكاء الاصطناعي في التسارع. الأرقام مذهلة جدًا - نحن نتحدث عن التزامات استثمارية ضخمة من أكبر شركات التكنولوجيا، وتدفق رأس المال هذا يخلق فرصًا تتجاوز بكثير مجرد الشركات المصنعة للرقائق وخدمات السحابة التي يركز عليها الجميع بالفعل.

يزداد تأثير طفرة مراكز البيانات عبر شركات غير تقنية ربما لا يفكر فيها معظم المستثمرين الأفراد على الإطلاق. هذه هي الشركات التي تبني وتدير البنية التحتية التي تجعل كل شيء آخر يعمل. عندما تنشر الشركات ذات السعة الهائلة مئات المليارات في بنية تحتية للذكاء الاصطناعي، فإن الأمر لا يقتصر على الشركات المصنعة للرقائق والبرمجيات فقط التي تستفيد.

دعني أشرح خمسة أسهم تستحق المراقبة إذا كنت تفكر في مكان الاستثمار في أسهم البيانات والبنية التحتية. بعض هذه الأسهم قد ارتفعت بالفعل بشكل كبير، والبعض الآخر لا يزال يضع نفسه في الموقع المناسب.

شركة كومفورت سيستمز يو إس إيه (FIX) لفتت انتباهي لأن التبريد أصبح ضروريًا للغاية. مراكز البيانات تحتاج إلى أنظمة تكييف هواء دقيقة - نحن نتحدث عن التبريد السائل، والوحدات المعيارية، والبنية التحتية المتقدمة بشكل كامل. لم تعد هذه سلعًا أساسية. تظهر شركة FIX نموًا في الإيرادات بنسبة 14.7% وتوقعات بنمو الأرباح بنسبة 16.4% للسنة، وتوجهات المحللين كانت تتجه بشكل كبير للأعلى.

شركة فيرتيف (VRT) تعتبر العمود الفقري لعمليات مراكز البيانات. أنظمتها الحرارية، وحلول UPS، ولوحات التبديل - كل شيء يحافظ على تشغيل هذه المنشآت الضخمة. ما يميزها هو شراكتها مع NVIDIA، التي تضعها في موقع متقدم لمواكبة أجيال وحدات معالجة الرسوميات لتمكين حلول طاقة فعالة. تتوقع الشركة نموًا في الإيرادات بنسبة 20.7% ونموًا في الأرباح بنسبة 26.3%. هذه نوعية الشركات التي يمكن الاستثمار فيها في أسهم البيانات إذا كنت تريد تعرضًا مباشرًا لطبقة البنية التحتية.

شركة ستيرلينج إنفراستركتشر (STRL) قامت ببعض الأعمال الثقيلة في قطاع البنية التحتية الإلكترونية. أظهرت أرقام الربع الثالث نموًا في الإيرادات بنسبة 58% من ذلك القسم، وتخيل - إيرادات مراكز البيانات المعتمدة على الذكاء الاصطناعي قفزت بأكثر من 125% على أساس سنوي. لديهم طلبات قائمة بقيمة 2.6 مليار دولار، بزيادة 64% عن العام الماضي. هذا يعطي رؤية واضحة جدًا لتدفقات الإيرادات المستقبلية.

شركة دومينيون إنرجي (D) تعتبر خيارًا لأولئك الذين يرغبون في التعرض للمرافق في هذا الاتجاه. الطلب المتزايد من مراكز البيانات يدفع خدماتهم للأعلى، وهم يعملون على مفاعلات صغيرة معيارية يمكن أن تفتح فرصًا جديدة. مذكرة التفاهم مع أمازون حول تطوير مفاعلات نووية صغيرة في فيرجينيا تستحق المتابعة. متوقع نمو الإيرادات بنسبة 6% ونمو الأرباح بنسبة 5.9%.

شركة ألكوا (AA) قد تكون الحصان الأسود هنا. معظم الناس لا يدركون كم من الألمنيوم يُستخدم في بنية مراكز البيانات - أبراج التبريد، رفوف الخوادم، المبردات، بالإضافة إلى جميع مكونات الطاقة المتجددة. لم تستغل صناعة الألمنيوم بالكامل حجم هذه الفرصة بعد، لكنها قادمة. هذا هو المكان الذي يمكن الاستثمار فيه في أسهم البيانات إذا كنت تريد التعرض لقطاع المواد الخام في هذا البناء.

ما يثير الاهتمام هو أن بناء هذه البنية التحتية لا يزال في بدايته. نحن لا زلنا في المراحل الأولى من حيث استثمار الشركات لرأس المال. التوقعات حول معظم هذه الأسماء كانت تتحسن خلال الأسابيع الأخيرة، وهو ما يشير عادة إلى أن المحللين يواكبون ما يحدث على أرض الواقع.

إذا كنت تفكر في مكان الاستثمار في أسهم البيانات بعيدًا عن الشركات الكبرى الواضحة، فإن شركات البنية التحتية والمواد تستحق النظر الجدي. طفرة مراكز البيانات ليست فقط عن الشركات التي تدير النماذج - إنها عن الجميع في سلسلة التوريد.