Thị trường Crypto đồng loạt tăng giá, nhưng Bitcoin và Ethereum đang trong mô hình giao cắt tử thần: Phân tích

Tóm tắt

• Tổng vốn hóa thị trường crypto ở mức $3,08 nghìn tỷ, giảm 1% so với Chủ nhật nhưng đã trở lại trên $3T sau cơn hoảng loạn tuần trước.
• Chỉ số Fear and Greed đã phục hồi lên mức 24 (Fear) từ vùng Extreme Fear là 10 vào cuối tháng 11.
• Cả BTC và ETH đều đang giao dịch trong điều kiện death cross—nếu lịch sử lặp lại, một mùa đông crypto có thể đang đến gần.

Trung tâm Nghệ thuật, Thời trang và Giải trí của Decrypt.

Khám phá SCENE

Phiên giao dịch thứ Hai đang điểm xuyết sắc xanh cho thị trường crypto, nhưng trước khi bạn lên kế hoạch mua Lambo, hãy kiểm tra biểu đồ—chúng khuyến nghị một cách tiếp cận thận trọng hơn.

Tổng vốn hóa thị trường crypto hiện ở mức $3,08 nghìn tỷ, theo CoinMarketCap, thấp hơn khoảng 1% so với hôm qua nhưng ít nhất vẫn nằm trong vùng $3 nghìn tỷ mà phe bò đã cố gắng bảo vệ. Ngoài ra, chỉ số Crypto Fear and Greed đã gượng dậy lên mức 24—vẫn thuộc vùng “Sợ hãi”—nhưng đó là sự phục hồi so với mức “Cực kỳ sợ hãi” là 10 mà chúng ta đã thấy vào cuối tháng 11 khi Bitcoin dao động quanh mốc $80,000.

Bức tranh chung? Chúng ta đang trong một đợt điều chỉnh giảm sau đỉnh lịch sử, có thể sẽ kéo dài hơn nữa.

Cả Bitcoin và Ethereum đều đã xác nhận death cross—mẫu hình kỹ thuật đáng ngại khi đường trung bình động 50 ngày cắt xuống dưới đường trung bình động 200 ngày. Nếu lịch sử là gợi ý, và thường là như vậy, thì năm tới có thể sẽ là mùa đông crypto. Tuy nhiên, những death cross trước đó trong chu kỳ này lại đánh dấu đáy cục bộ thay vì dốc vực. Kết quả vẫn chưa ngã ngũ.

Ở góc độ vĩ mô, các nhà giao dịch đang đặt cược gần 90% khả năng Cục Dự trữ Liên bang Mỹ sẽ cắt giảm lãi suất vào thứ Tư này, theo dữ liệu FedWatch. Lãi suất thấp hơn thường khiến các tài sản rủi ro như crypto trở nên hấp dẫn hơn so với trái phiếu, nhưng liệu điều đó có đủ để đảo ngược thiệt hại kỹ thuật hay không thì vẫn còn phải chờ xem.

Bitcoin: Chiến trường $90K

Bitcoin gần đây được giao dịch ở mức $90,170, giảm nhẹ 0,26% trong ngày nhưng tăng 6,4% trong 7 ngày qua. Đồng tiền số dẫn đầu này đã chạm đỉnh trong ngày ở $92,296 và tìm thấy hỗ trợ tại $89,618. Không có gì quá kịch tính, nhưng nó vẫn cho thấy phe gấu có đất diễn ngay cả trong một đợt hồi phục nhỏ.

Các EMA của Bitcoin đang xếp theo hướng bearish: Đường 50 ngày nằm dưới 200 ngày, xác nhận death cross đã hình thành từ ngày 16/11 khi giá còn vượt xa kháng cự EMA50. Mây Ichimoku—một chỉ báo phức tạp khác dự đoán giá dựa trên chuyển động trước đó—cũng báo hiệu thiết lập bearish trong tương lai gần, vì vậy dù giá đang nhảy lên, triển vọng vẫn không mấy lạc quan.

Chỉ số Average Directional Index (ADX) ở mức 32,9, thuộc vùng xu hướng mạnh—bất cứ giá trị nào trên 25 xác nhận xu hướng, trên 30 là đang mạnh lên. Hiện tại, xu hướng này đang chỉ xuống. ADX chỉ đo sức mạnh, không đo hướng. Kết hợp với thiết lập EMA bearish, điều này cho thấy đà giảm có sự thuyết phục.

Chỉ số Sức mạnh Tương đối (RSI) ở mức 44,26, nằm vững trong vùng trung tính—chưa đủ bán quá mức để thu hút săn hàng giá rẻ, cũng chưa quá mua để kích hoạt chốt lời. Đây là vùng lưng chừng, nơi cả phe bò lẫn phe gấu đều chưa có ưu thế rõ ràng.

Chỉ báo Squeeze Momentum cho thấy một xung lực tăng giá trong vùng nén, nghĩa là sẽ có sự giằng co giữa phe bò và phe gấu tại đây, có khả năng cố gắng phá vỡ kháng cự đã hình thành nhiều tuần và dễ nhận thấy trên biểu đồ dưới dạng đường trắng đứt đoạn.

Các mức cần chú ý:

• Kháng cự: $99,036 (ngay lập tức), $105,000 (mạnh/200 EMA)
• Hỗ trợ: $82,084 (ngay lập tức), $68,384 (mạnh)

Ethereum: Câu hỏi $3,000

Ethereum đang có một ngày tốt hơn một chút so với đàn anh, gần đây được giao dịch ở mức $3,112, tăng 1,7% trong 24 giờ qua. Đồng tiền số lớn thứ hai theo vốn hóa mở cửa ở $3,060.6, đạt đỉnh $3,180 và tìm đáy tại $3,041, lấy lại ngưỡng tâm lý $3K trong một thời gian.

Đây là mức tăng 14% trên biểu đồ nến tuần.

Tương tự như Bitcoin, Ethereum đang giao dịch trong điều kiện death cross—EMA 50 ngày nằm dưới mốc 200 ngày, báo hiệu động lượng ngắn hạn yếu hơn xu hướng dài hạn. ADX ở mức 35,45 xác nhận có một xu hướng giảm mạnh đang diễn ra.

RSI ở mức 49,67 khá trung tính, hơi nhích lên, phần nào cho thấy áp lực bán đang dịu lại. Chỉ báo Squeeze Momentum nhấp nháy xung lực tăng giá, gợi ý sự nén trên thị trường có thể được giải tỏa theo hướng tăng. Tuy nhiên, ETH vẫn đang giao dịch dưới mây với dự báo mây tương lai bearish. Khi nhiều chỉ báo đối lập như vậy, thường nghĩa là thị trường chưa quyết định xong.

Nhà giao dịch nên chú ý gì? Vùng $3,174 (0.5 Fibonacci) là kháng cự ngay lập tức—ETH hiện đang thử thách khu vực này. Vượt lên trên, $3,596 là mức thoái lui 0.382 và cũng là rào cản lớn hơn vì đây cũng là vùng hình thành death cross.

Các mức quan trọng:

• Kháng cự: $3,174 (ngay lập tức), $3,596 (mạnh)
• Hỗ trợ: $2,753 (ngay lập tức), $2,152 (mạnh)

Quyết định của Fed vào thứ Tư có thể thổi thêm biến động, và nếu việc cắt giảm lãi suất diễn ra như kỳ vọng, có thể sẽ có một đợt hồi phục. Nhưng cho đến khi BTC lấy lại EMA 200 ngày quanh $105,000 và ETH vượt qua kháng cự mây, đây vẫn chỉ là cú nảy trong thị trường gấu cho tới khi được chứng minh ngược lại. Tuyên bố miễn trừ trách nhiệm

Quan điểm và ý kiến của tác giả chỉ nhằm mục đích thông tin và không cấu thành lời khuyên tài chính, đầu tư hoặc các lời khuyên khác.