Яким чином сигнали ринку деривативів відображають тренди торгівлі криптовалютами у 2025 році?

Відкритий інтерес на ф'ючерси зріс на 15% на провідних криптобіржах у 2025 році

У 2025 році ринок криптовалютних деривативів зафіксував суттєве зростання: відкритий інтерес на Bitcoin ф'ючерси збільшився на 15% на основних біржах. Цей ріст співпав із динамікою ціни Bitcoin, який досяг історичного максимуму понад $125 580 у жовтні 2025 року. Активізація торгівлі ф'ючерсами відображає важливу зміну ринкових трендів, зокрема зростання участі інституційних інвесторів.

CME Group стала ключовим учасником цього процесу: ф'ючерси на Ether і Micro Ether встановили рекорд добового обсягу — 543 900 контрактів ($13,1 млрд), а відкритий інтерес сягнув $10,6 млрд. Розширення інституційної активності охопило не лише провідні криптовалюти, а й альтернативні активи.

Значне зростання відкритого інтересу на ф'ючерси свідчить про швидку інтеграцію Bitcoin у класичні фінансові ринки. Інституційне визнання, посилене успішними спотовими Bitcoin ETF та вдосконаленням ринкової інфраструктури, зокрема запланованим на початок 2026 року запуском 24/7 торгівлі криптоф'ючерсами на CME, зміцнює статус Bitcoin як «цифрового золота» та стратегічного резерву в інституційних портфелях. Розвиток ринку деривативів відкриває нові можливості для арбітражу та демонструє зростаючу довіру до криптовалюти як легітимного класу активів.

Фандінг-ставки свідчать про бичачий настрій із середнім значенням 0,02% на Bitcoin perpetual

Ринок безстрокових ф'ючерсів на Bitcoin нині демонструє виражені бичачі настрої: середня фандінг-ставка у 2025 році стабільно утримується на рівні 0,02%. Цей показник має особливу вагу, оскільки відображає премію, яку «лонги» готові сплачувати задля збереження кредитної експозиції. У контексті історичних фандінг-ставок стійке позитивне значення вказує на високий рівень інституційної довіри, коли Bitcoin наближається до ринкових максимумів.

Дані ринку підтверджують сталість цієї бичачої позиції на основі порівняльної динаміки фандінг-ставок:

Постійно позитивні фандінг-ставки особливо помітні на фоні даних BitMEX XBTUSD perpetual swap за майже 9 років: інституційна активність і поява великих можливостей для базисної торгівлі (наприклад, Bitcoin ETF) не порушили стабільного позитивного тренду. Ситуація, коли Bitcoin перебуває біля $114 600 (жовтень 2025 року), підтверджує, що структура ринку залишається стійко бичачою навіть у періоди волатильності. Трейдери сприймають стабільні фандінг-ставки як ознаку довгострокового зростання, а не надмірного кредитного плеча з загрозою корекції.

Відкритий інтерес на опціони досяг історичного максимуму $20 млрд, що свідчить про активне хеджування

Опціонний ринок криптовалют зазнав історичного прориву: відкритий інтерес на Bitcoin і Ether опціони на біржі Deribit перевищив $20 млрд. Це безпрецедентне зростання змінило структуру ринку: обсяг опціонів перевищує ф'ючерси майже на $40 млрд — це рекордно високий розрив.

Стрімке зростання обсягу опціонної торгівлі зумовлене активізацією інституційних учасників і застосуванням складних торгових стратегій. Дані засвідчують зрілість ринку, де складні фінансові інструменти стають загальноприйнятими:

Рекордний відкритий інтерес свідчить про зростання як хеджування, так і спекулятивної активності — зокрема, популярність опціонів put навколо ключових цінових рівнів. На тлі волатильності трейдери впроваджують більш складні ризик-менеджмент стратегії за допомогою опціонних контрактів.

Ця еволюція ринку відображає загальну тенденцію до більш регульованої та зрілої ринкової структури в криптоекосистемі, що потенційно сприятиме зниженню волатильності й стабільності цін у довгостроковій перспективі.

Дані про ліквідації: 70% довгих позицій свідчать про оптимізм на ринку

Актуальні ринкові дані за 2025 рік відображають суттєві зміни у динаміці торгівлі токеном BEAT: у період підвищеної волатильності було ліквідовано 70% довгих позицій. Це значне явище дає глибше розуміння ринкових настроїв попри його негативний вигляд.

Ліквідації слід розглядати у контексті останніх цінових рухів BEAT:

Парадоксально, масові ліквідації не призвели до падіння ціни BEAT: актив зріс з $0,0904 до $0,14 03 листопада, а обсяги торгів утричі збільшилися майже до 3 млн. Це свідчить, що після ліквідації кредитних «лонгів» ринок отримав свіже фінансування, що підштовхнуло котирування. Індекс ринкових емоцій наразі демонструє баланс — позитивні (50,91%) і негативні (49,09%) настрої, тобто інвестори залишаються обережно оптимістичними попри ліквідації. Така стійкість на фоні волатильності відображає загальні тенденції року, коли тимчасові корекції часто переходять у новий етап зростання.

FAQ

Що було б, якби ви інвестували $1 000 у Bitcoin 5 років тому?

Якби ви інвестували $1 000 у Bitcoin 5 років тому, сьогодні ваша інвестиція складала б близько $9 000. Вартість Bitcoin виросла у 9 разів.

Скільки зараз коштує $100 у Bitcoin?

Станом на 04 листопада 2025 року $100 — це приблизно 0,0009402 BTC. Курс змінюється залежно від ринку.

Якою буде ціна 1 Bitcoin у 2025 році?

За поточними прогнозами 1 Bitcoin у 2025 році може коштувати близько $145 167.

Скільки коштує 1 Bitcoin у доларах США?

Станом на 04 листопада 2025 року 1 Bitcoin — це приблизно $58 000 USD. Курс постійно змінюється. Перевіряйте актуальні котирування.