值得關注的9大比特幣DeFi專案

去中心化金融（DeFi）正加速推動金融體系由傳統中心化模式，邁向以區塊鏈為基礎的點對點平台。作為加密貨幣領域的先驅者，比特幣在這股變革中佔據日益關鍵地位。自2021年11月Taproot升級以來，比特幣的功能顯著提升，使其生態系統能夠原生支援DeFi應用。這項進化代表比特幣從單一價值儲存工具，進階成為多元去中心化金融服務的基礎架構。

什麼是比特幣DeFi？

比特幣DeFi指的是在比特幣區塊鏈上建構或與其連結的去中心化金融應用與服務。比特幣一向以數位價值儲存的安全性聞名，在Taproot升級後其於DeFi領域的作用顯著提升。這項技術進展推動了比特幣生態原生DeFi應用的發展，使其能力超越單純的點對點轉帳。

在Taproot升級前，比特幣主要透過以太坊網路上的wBTC（Wrapped Bitcoin）參與DeFi，協助持有者接入以太坊成熟的DeFi生態。然而，比特幣的原生DeFi基礎設施與以太坊的發展路線截然不同。以太坊憑藉強大的智慧合約及Ethereum Virtual Machine（EVM），成為DeFi的主流平台，而比特幣則藉由閃電網路（Lightning Network）、Liquid Network等第二層解決方案來賦能DeFi。這些解決方案專為提升交易速度、強化擴展性，並為比特幣用戶提供便利的去中心化金融服務而設計。

比較以太坊與比特幣在DeFi領域的發展，兩者各具特色。以太坊區塊鏈可支援複雜智慧合約與去中心化應用（DApps），涵蓋借貸、交易等多元金融服務，並透過開源特性推動DeFi協議間的互通性。比特幣的DeFi生態雖仍處於早期，但憑藉卓越安全性與網路效應，正透過創新第二層解決方案及協議升級，持續拓展智慧合約能力。

比特幣9大DeFi專案有哪些？

比特幣DeFi領域湧現多項創新專案，持續擴展比特幣網路的應用可能性。各專案針對生態系統內不同挑戰，推出極具特色的功能與解決方案。

Taproot Assets是2019年成立的領先平台，專注於提升比特幣的智慧合約與去中心化應用能力。自2023年主網上線以來，Taproot Assets已支援在比特幣區塊鏈直接發行資產，具備非同步收據及多元資產管理等核心特性。其與比特幣閃電網路的深度整合，實現高速交易，並可支援黃金、美元穩定幣等現實資產管理。

Stacks自2019年創立後，致力於讓比特幣具備智慧合約與去中心化應用能力，並仰賴比特幣網路的安全性。2021年Stacks 2.0上線，帶來STX治理代幣、Clarity智慧合約語言及創新的轉移證明（PoX）共識機制。PoX機制讓Stacks承襲比特幣安全性的同時，用戶亦可獲得比特幣獎勵，促進網路間的價值協同。

BitVM由ZeroSync的Robert Linus於2023年發表，採用嶄新方法擴展比特幣功能。該專案無需修改比特幣核心程式碼，即可為比特幣帶來類似以太坊的智慧合約能力。BitVM可於比特幣上實現圖靈完備合約、支援鏈下運算、鏈上驗證，同時實現BTC跨鏈橋接。其設計理念近似以太坊的樂觀匯總，預期能在維持比特幣核心安全的前提下，打造無信任側鏈。

SRC-20代幣結合以太坊ERC-20與比特幣BRC-20標準，進一步拓展比特幣的代幣化能力。SRC-20支援將圖片、文字等多元資料型態直接嵌入比特幣交易。其最大亮點為不可變特性——一經鑄造即永久不可更改，確保區塊鏈資料的可靠性與持久性，同時拓展比特幣於數位藏品及資產代幣領域的應用場景。

Ordinals由Casey Rodarmor於2023年提出，利用SegWit與Taproot升級，可將數位內容直接銘刻於比特幣區塊鏈。Ordinals可將唯一資料寫入單一聰（satoshi），與傳統NFT須依賴外部智慧合約不同，Ordinals直接利用區塊鏈實現資料儲存，為比特幣上的數位藝術與藏品提供更長久、整合的解決方案。

BRC-20代幣於2023年3月由匿名開發者Domo推出，使比特幣具備可替代代幣的創建能力。BRC-20以ERC-20為藍本，運用Taproot升級後的資料嵌入功能，透過序號銘刻與JSON管理，實現比特幣上的代幣發行、部署與轉移，加速比特幣平台功能拓展。

Badger DAO專注於連結比特幣與其他區塊鏈（特別是以太坊）。平台透過社群主導的Badger Builders計畫，推動比特幣DeFi專案的協作開發。其主要功能包含去中心化治理的BADGER代幣、比特幣資產優化的SETT金庫，以及創新的比特幣錨定彈性供應型加密貨幣DIGG。Badger DAO聚焦比特幣生態，成為DeFi領域重要一員。

閃電網路（Lightning Network）旨在解決比特幣可擴展性問題。透過於比特幣區塊鏈上層建立獨立網路，實現鏈下交易，僅於支付通道關閉時進行主鏈結算，大幅縮短交易時間並降低成本，使比特幣更適合日常與小額支付，推動比特幣DeFi服務更普及。

Liquid Network由Blockstream開發，服務對象為追求更快速、更隱私比特幣交易的專業用戶與平台。Liquid Network支援快速且隱密的比特幣轉帳、數位資產發行及資產管理，其核心特性包括與比特幣1:1錨定的Liquid Bitcoin（L-BTC）及隱私強化的保密交易，為比特幣金融活動提供堅實基礎設施。

比特幣DeFi面臨的挑戰

即便比特幣DeFi持續創新，整體生態仍面臨諸多現實挑戰，亟需突破方能實現永續擴展與廣泛應用。

可擴展性問題是比特幣DeFi的主要瓶頸。比特幣網路雖以安全性著稱，但在高峰期交易成本偏高，且每秒交易處理能力有限，易導致壅塞與延遲，影響用戶體驗並限制DeFi服務落地。

監管挑戰同樣是比特幣DeFi專案發展的重大障礙。加密貨幣及DeFi相關法律環境不明確，影響產業發展；各國合規要求差異大，限制比特幣DeFi專案全球擴展。如何在去中心化的同時符合法規，往往需投入大量資源。

比特幣的原生設計帶來DeFi領域技術上的挑戰。相較以太坊，比特幣並未以複雜智慧合約為目標，這使開發者必須創新整合複雜DeFi功能，同時維持比特幣網路的安全與穩定。此外，推動類Taproot的升級強化DeFi能力，需全網共識，去中心化治理則使升級過程更為緩慢與複雜。

即使如此，比特幣DeFi前景仍備受期待。閃電網路等創新方案有望緩解擴展性瓶頸，持續的技術開發將進一步強化比特幣DeFi能力。隨著監管明朗化與社群不斷創新，比特幣DeFi有望迎來更廣闊的成長空間。

比特幣DeFi最新進展

比特幣生態持續創新，正推動DeFi與NFT能力全面提升。BRC-20代幣與Ordinals等核心技術，使比特幣成為更易用、相容性更強的區塊鏈基礎，拓展應用場景、降低用戶門檻，讓更多人能創建與互動數位資產。

BRC-20標準極大增強比特幣與以太坊生態互通性，推動跨鏈應用創新。透過降低交易費用、優化用戶體驗，這些創新讓比特幣用途超越單一價值儲存。Ordinals則激發NFT領域創新，讓用戶以更低成本在比特幣上創建獨特數位藏品。

這些技術進展不僅提升功能，更代表比特幣於DeFi與NFT市場能力的根本性擴展。隨著技術日漸成熟並廣泛採用，有望大幅提升比特幣的價值主張與產業地位。

結論

比特幣於DeFi領域的持續演進，是加速去中心化金融服務普及的重要里程碑。隨著生態日益成熟，創新專案不斷豐富比特幣應用。文中提及的九大DeFi專案——Taproot Assets、Stacks、BitVM、SRC-20、Ordinals、BRC-20、Badger DAO、閃電網路與Liquid Network——展現比特幣多元創新與突破路徑。

儘管交易成本、擴展性與監管不確定性等問題依然存在，比特幣DeFi正憑藉技術創新與社群合作不斷前進。第二層解決方案如閃電網路、Liquid Network的整合，以及新代幣標準和智慧合約能力，正推動比特幣從價值儲存轉型為多功能去中心化金融平台。

隨著加密市場持續演變，比特幣結合DeFi有望開創金融創新與普惠新契機。相關DeFi專案與技術持續發展，預示比特幣於DeFi領域的地位將持續提升，在兼顧安全與去中心化下，重新定義去中心化金融的未來。

常見問題

什麼是DeFi專案？

DeFi專案係指基於區塊鏈的去中心化金融服務，支援點對點借貸、交易與利息獲取，無需中介參與。此類服務透過dApp實現全球化操作，降低傳統銀行營運成本。

最優秀的DeFi專案是什麼？

Convex Finance被認為是2025年最佳DeFi專案。該平台透過優化以太坊流動性池，運用創新機制為Curve Finance流動性提供者提升收益。

DeFi專案如何獲利？

DeFi專案主要的獲利來源包括代幣銷售、交易手續費與流動性挖礦，同時也透過為去中心化交易所及借貸平台提供流動性並收取協議費用來取得收益。

DeFi在美國合法嗎？

DeFi於美國法律上屬於灰色地帶。雖未被明令禁止，但受監管機構高度關注。截至2025年，美國尚無完善的聯邦層級DeFi監管法規。