AI Meningkatkan Keuntungan Farmasi. Berikut Strategi Dividen 8,8% Kami

Wall Street kembali dilanda kepanikan lain tentang AI. Dan kami para kontra tetap di sini untuk mendukungnya.

Strategi kami? Seperti biasa, kami pergi ke tempat pertama kali para investor kecil tidak pergi, diam-diam membeli dividen yang akan didorong oleh AI secara supercharged.

Saya berbicara secara khusus tentang peluang yang terabaikan di saham obat-obatan, yang akan segera mendapatkan dorongan besar dari AI untuk nilai uang R&D mereka. Kami akan memanfaatkan sebuah dana tertutup (CEF) dengan hasil 8,8% yang diperdagangkan 11,4% di bawah nilai “sebenarnya”nya.

Dapatkan pemberitahuan pendapatan:

Daftar

Diskon tersebut sebagian ada karena para investor—yang khawatir tentang bagaimana AI dapat mengganggu sektor seperti perangkat lunak—mengabaikan farmasi, dan siklus produk yang dipercepat (dan arus kas!) yang akan dilepaskan di sini.

15 Tahun Riset Obat—Tiba-tiba Dipangkas Jadi Enam

2026 adalah tahun komersial pertama dari “AI terapan”—di mana AI melampaui tahap hype dan mulai muncul dalam margin, siklus produk, dan arus kas.

Kita sudah melihat penurunan dari itu di saham perangkat lunak, yang telah mengalami pukulan karena alat seperti Claude Code memungkinkan lebih banyak orang membuat aplikasi sendiri. Penarikan ini juga mempengaruhi perusahaan logistik dan perusahaan keamanan TI.

Farmasi adalah berlawanan dari ini. Karena AI bukan menggantikan perusahaan obat dan ilmuwan yang bekerja untuk mereka, melainkan membuat perusahaan-perusahaan ini lebih besar, lebih kuat, dan lebih menguntungkan.

Seperti yang mungkin sudah Anda ketahui, setelah sebuah obat dikembangkan, ia melewati uji coba Fase I, II, dan III sebelum disetujui oleh FDA. Obat tersebut bisa gagal kapan saja dalam proses itu, mengirim peneliti kembali ke titik awal—dan menghapus semua uang yang dihabiskan untuk R&D sampai saat itu.

Masuklah AI, yang dapat memungkinkan ilmuwan memproduksi obat baru lebih cepat dan, yang paling penting, membiarkan pengujian eksperimental ini gagal (jika memang akan gagal!) dalam simulasi komputer yang murah, bukan setengah jalan melalui uji coba Fase III.

Secara historis, dibutuhkan 10 hingga 15 tahun untuk mengembangkan obat baru. Setiap bulan sangat penting karena paten hanya berlaku selama 20 tahun. Semakin cepat sebuah perusahaan membawa obat ke pasar, semakin banyak bulan dan tahun yang dimilikinya untuk mengumpulkan uang dari pasar yang terlindungi dari kompetisi.

Namun dengan AI, beberapa sumber industri mengatakan bahwa garis waktu ini bisa dipercepat menjadi hanya enam tahun! Tapi mari kita bersikap konservatif: Bahkan jika AI memotong dua hingga empat tahun dari proses tersebut, itu tetap akan menjadi dorongan penjualan besar bagi perusahaan farmasi.

Intinya di sini adalah bahwa di tahun-tahun mendatang, saham farmasi akan memiliki lebih banyak peluang, menghasilkan lebih banyak kandidat obat dan obat yang disetujui. Dan dengan membawa obat-obatan ini ke pasar lebih cepat, perusahaan-perusahaan ini akan memiliki lebih banyak waktu untuk memonetisasi pemenang-pemenang tersebut.

Ini, sekali lagi, adalah kebalikan dari kepanikan saham perangkat lunak. Yang membawa saya kembali ke CEF diskon 11,4% yang saya sebutkan di awal: BlackRock Health Sciences Term Trust (BMEZ).

Mari mulai dengan dividen.

Saat ini, BMEZ menawarkan pembayaran sebesar 8,8%. Itu salah satu alasan mengapa kami memegang dana ini dalam portofolio layanan Contrarian Income Report saya. Sejak kami menambahkannya ke portofolio kami sedikit lebih dari setahun yang lalu, pada Desember 2024, dana ini telah memberikan pengembalian sebesar 11%.

Itu tidak buruk untuk sektor yang sedang berada di bawah tekanan, pertama karena kekhawatiran tentang RFK Jr. memimpin HHS, lalu karena tarif dan upaya pemerintah untuk mengendalikan harga obat.

Sebagai akibatnya, diskon dana terhadap nilai aset bersih (NAV, atau nilai portofolio dasarnya) telah turun dari sekitar 3% setahun yang lalu menjadi 11,4% hari ini.

Itu terlalu berlebihan mengingat perubahan yang dibuat AI pada farmasi. Pertimbangkan #2 saham Gilead Sciences (GILD).

Gilead fokus pada pengobatan onkologi dan HIV. Ini adalah raksasa di bidang farmasi, dengan pipeline yang penuh: 25 pengobatan dalam uji coba Fase 1, 13 di Fase 2, dan 15 di Fase 3. Perusahaan ini sedang menyiapkan banyak peluang, dengan kata lain.

Manajemen tahu apa yang bisa dilakukan AI untuk mereka dan berinvestasi sesuai: Akhir tahun lalu, Gilead memulai pembangunan pusat riset baru seluas 180.000 kaki persegi yang dilengkapi AI di kantor pusatnya di California. Perusahaan ini juga membangun dari fondasi yang kuat secara finansial: Didukung oleh pendapatan yang meningkat dari pengobatan HIV dan hati, saham ini melonjak 39% dalam setahun terakhir:

Gilead Melonjak—Dan Itu Sebelum Harga AI-nya Dihitung

Perusahaan ini sudah menjadi pengeluaran besar untuk R&D—sebesar $5,7 miliar, atau 19% dari pendapatan, pada tahun 2025. Dan sekarang datang AI.

Teknologi ini akan memiliki efek pengganda yang sama pada perusahaan obat besar lain dalam portofolio BMEZ, seperti Johnson & Johnson (JNJ) dan Biogen (BIIB). Kami juga menyukai bahwa BMEZ memegang perusahaan perangkat seperti Medtronic (MDT) dan Roche Holding AG, yang memproduksi obat dan peralatan medis.

Kedua perusahaan terakhir ini adalah “pemain alat dan perlengkapan” yang baik dalam hal peningkatan pengeluaran R&D dan peningkatan pengeluaran kesehatan secara umum.

Yang membawa saya kembali ke diskon BMEZ itu. Kembali ke setahun lalu—sebelum trauma tarif dan kekhawatiran tentang RFK dan harga obat—dana ini diperdagangkan 3% di bawah NAV.

Seperti yang saya sebutkan tadi, saat ini diskon tersebut hampir empat kali lipat—menjadi 11,4%, meskipun masa depan tampak jauh lebih cerah daripada saat itu. Itu tidak masuk akal, dan ini adalah ketidaksesuaian yang senang kami manfaatkan.

Diskon Dalam dan Momentum

Selain itu, jika Anda melihat ke sudut kanan bawah dari grafik tersebut, Anda akan melihat bahwa diskon BMEZ tampaknya sudah menyentuh dasar dan mulai bergerak naik.

Itu adalah waktu yang tepat untuk membeli CEF—ketika diskon masih lebar tetapi secara bertahap menuju utara. Ini adalah indikator awal bahwa dana mulai mendapatkan perhatian.

Jika diskon hari ini menyusut ke tingkat 3% seperti setahun lalu—menurut saya—kita hanya akan melihat potensi kenaikan harga sekitar 10% dari diskon penutupan saja. Ditambah dividen 8,8%, Anda akan mendapatkan sekitar 18% keuntungan dari dividen dan kenaikan harga di sini. Sangat menguntungkan.

Jadi sementara Wall Street sibuk memikirkan sektor mana yang akan terkena dampak AI berikutnya, mari kita berbeda dan membeli pemenang AI, seperti saham yang saat ini tidak disukai (untuk saat ini) dalam portofolio BMEZ.

Mulai dari BMEZ—Lalu Ambil Portofolio 9% Pembayar Bulanan

Dividen tinggi seperti 8,8% dari BMEZ adalah kunci untuk tetap di depan inflasi dan mencapai “cawan suci” pensiun: pensiun hanya dari dividen.

Lebih baik lagi jika mereka masuk setiap bulan, seperti yang dilakukan BMEZ.

Sekarang, kita akan membangun dari pemenang AI yang terabaikan ini dengan “Portofolio Pembayar Bulanan 9%” saya. Seperti namanya, koleksi saham dan dana ini memberi Anda dividen 9%, dibayar setiap bulan (tentu saja) dan didukung oleh saham dan dana dari seluruh ekonomi.

Dan berkat diskon besar dari aset-aset ini, kita juga memiliki banyak potensi kenaikan.

Waktunya membeli pembayar bulanan yang kaya ini adalah sekarang. Klik di sini dan saya akan memandu Anda melalui mereka serta memberi Anda Laporan Khusus gratis yang mengungkapkan nama dan kode sahamnya.