[紅包]黑天鵝之後怎麼看，有危就有機，下週機會方向看過來！

[淘股吧]
周末，海外出現重大事件，中東局勢生變。那么，這對A股有何影響？後市機會在哪裡？
從A股歷史來看，外部出現地緣局勢衝突時，明天A股低開是大概率的事情，不過即便A股低開，但多數情況下會出現低開高走現象。因此，我認為，不用過於擔心。不過，要關注小伊方面的態度變化。
此外，下周全國兩會將召開。从A股歷史來看，兩會期間市場多以震蕩或穩為主。
就走勢來看，上證指數出現了兩陽夾一陰的走勢，陰線的低點一般會有支撐作用。因此，下周重點關注2月26日低點4127點的支撐情況。
板塊相對比較關注三個方向：一是油運；二是化工；三是有色中的軍工類金屬，如稀土、鎢、鈦、銻等。
重中之重是霍爾木茲海峽，這個是中東能源核心樞紐，每日約2000萬桶石油經此外運，占全球石油供應量的20%。中國原油進口約50%來自中東，其中近90%需經過該海峽，一旦長期封鎖，將直接導致原油外運受阻、運輸路線繞行、時間與成本大幅上升，進而推升國際油價，並利好油運需求。油價高位運行還將進一步傳導至產業鏈，帶動相關化工品種價格走高。

但是忍師覺得以上這些，都不是最重要的！
最重要的是：我們應該要感謝我們偉大的祖國！

這個世界充滿了動蕩，但是祖國將我們保護得很好！

其他消息面方向：
頭條：《金融時報》《科創板日報》同步爆的猛料 —— DeepSeek下周要放王炸了！新一代多模態大模型 V4 要正式登場。這可不是普通的版本更新，是中國 AI 從 “搬磚追硬件” 到 “自己定規則” 的關鍵一仗！上回2025年R1模型發布，直接把英偉達砸出17%的單日暴跌，這回V4更狠，技術、成本、生态三重暴擊。

1.M軍在中東空襲行動中使用了 Anthropic 的 Claude AI 技術，用於情報分析、目標識別與作戰方案推演，AI已深度融入實戰指揮流程。
2.行業知情人士透露，美國航空航天與半導體供應商面臨嚴重稀土短缺，至少兩家企業已拒接部分訂單，釔、鈧等關鍵材料供給緊張。
3.市場傳聞，馬斯克旗下SpaceX考慮最快於3月以秘密遞表方式啟動 IPO，目標估值超1.75萬億美元，有望成史上最大規模IPO。
4.MLCC行業回暖趨勢明確，多家廠商反饋需求持續回升，部分高規格產品價格較前期低點上漲10%-15%，行業進入漲價周期。
5.大漂亮那邊要求大型科技公司為AI算力用電全額付費，多家人工智能企業已開始自建發電廠，以保障供電、控制成本。

明日展望：
油氣和有色利好有先手，我個人不建議去追高，不是每一個熱點都要去參與的，尤其是這種需要結合國際局勢來做定奪的熱點，難度很大，沒打的時候都在漲，做打的預期，真打了落地了特別是斬首成功了，大概率會有兌現盤，當然明天有先手的，肉應該少不了。

甲醇和天青石（碳酸鍶）位置不算高，可以關注一下有沒有機會，具體如下僅做參考。

按甲醇、天青石、硫磺、溴素四個方向，將相關公司梳理一下
一、甲醇（伊朗出口佔全球18%，中國進口依賴度高）寶豐能源：煤制甲醇龍頭，產能約740萬噸/年，成本優勢顯著，進口替代彈性最大。
中煤能源：甲醇產能超400萬噸/年，煤化工一體化，規模與成本兼具。
兖礦能源：煤制甲醇產能超300萬噸/年，煤化一體化布局。
華魯恒升：煤制甲醇 + 烯烴一體化，成本控制強，業績彈性突出。
廣匯能源：煤制甲醇120萬噸/年，聯產LNG，區域優勢明顯。金牛化工：主營甲醇，滿產滿銷，價格敏感度高。

二、天青石（鍶礦，伊朗佔中國進口約60%）
紅星發展：國內鍶鹽龍頭，擁有高品位天青石礦，碳酸鍶自給率約60%，國內市佔率領先。
金瑞礦業：控股青海大風山鍶礦，碳酸鍶產能2萬噸/年，資源自給率高。

三、硫磺（伊朗為中國第二大進口來源，佔比31%）
粵桂股份：國內硫鐵礦龍頭，擁有2.08億噸高品位硫鐵礦，硫精礦 + 硫酸產能大，不受進口斷供影響。
中國石化：國內最大硫磺供應商，年產能超800萬噸，直接受益價格上漲。
榮盛石化：副產硫磺產能121萬噸/年，煉化一體化協同。
恒力石化：民營煉化龍頭，副產硫磺資源豐富。

四、溴素（中東供給佔比高，國內進口依賴）
山東海化：溴素產能1025噸/年，A股第一，原鹽 - 溴素一體化，業績彈性最大。
濱化股份：溴素產能9750噸/年，多自用，外銷隨價提升。
魯北化工：溴素產能5500噸/年，鹽化工配套。

其他板塊放平常心去對待就行。對於一些科技趨勢賽道來說比如我特別看好的AI算力，先進制程等方向，短期地緣衝突是改變不了產業趨勢的，只會改變短期節奏而已。那么對於一些產業趨勢確定的賽道來說，明天給到分歧低開，反而從趨勢上來講是種機會。另外3月份商業航天又是消息面持續催化開始了，去年的第一階段未完待續，只是這一塊上頭有很強烈的意志需要跟指數一樣走出慢牛強趨勢的過程，今年依舊積極看好

明天優先關注兩點方向動態：第一，國際原油走勢，消息很多時候是滯後的，但原油走勢是非常敏感的，第二，明天大概率低開，如果低開高走，看除了上述美伊題材之外的哪個板塊有資金撈，能跟板塊形成共振。
馬上兩會了，理應大手會有維穩，第二，就好像去年4.7第一次關稅是巨震，之後的關稅市場就有點脫敏。這次的美伊也不是第一次了，去年就發生過，當時也關閉了霍爾木茲海峽，只是這次更嚴重，具體目前確實不好評判，需要結合外圍流出消息和明天盤面情況來定奪。